banner-icon

Вступай в Telegram-чат трейдеров.

Инсайты от РЕАЛЬНЫХ ТРЕЙДЕРОВ в живом чате 24/7, видео уроки, разбор сделок и т.д..

Войти

Как ведет себя цена на уровнях поддержки и сопротивления

Динамика цен на финансовых рынках подвержена тенденциям, то есть большую часть времени котировки активов находятся в коридорах, ограниченных уровнями поддержки и сопротивления.

Уровень поддержки (support) – это уровень, который поддерживает цену, то есть при подходе к нему цена разворачивается и идет вверх.

Уровень сопротивления (resistance) – это уровень, который ограничивает рост цены, и, подходя к нему, цена останавливается и переходит к снижению, так как не может преодолеть его. Таким образом, уровень поддержки находится снизу, уровень сопротивления – сверху.

Уровни поддержки и сопротивления на финансовом рынке

Почему формируются уровни поддержки и сопротивления на графике

Как правило, они порождаются скоплением на определенных ценах большого количества ордеров на продажу или покупку, которые защищаются маркетмейкерами. Движение цены вниз инициировано преобладанием сделок на продажу над покупками, однако при приближении к определенному ценовому значению силы медведей начинают истощаться, а баланс плавно переходит на сторону быков.

Цена, в которой происходит перелом баланса сил в сторону быков, становится точкой слома нисходящего движения и перехода к росту. На этом уровне формируется поддержка.

Аналогично при росте цены, который спровоцирован смещением акцентов в сторону покупателей, их силы рано или поздно начинают слабеть, и постепенно преимущество переходит в руки играющих на понижение. В точке перелома баланса в сторону медведей происходит разворот цены вниз, и формируется точка, по которой можно будет провести уровень сопротивления.

Как же ведет себя цена на уровнях поддержки и сопротивления? Есть три возможных сценария: отскок, пробой и ложный пробой.

Отскок

Согласно постулатам теории Чарльза Доу, который сформулировал правила, на которых строится технический анализ цены: тренд скорее продолжится, чем произойдет его разворот. А тренд, как правило, ограничен уровнями поддержки и сопротивления, от которых цена отскакивает при подходе. При этом уровни могут быть как горизонтальными, формируя боковой канал, так и наклонными, формируя восходящие и нисходящие каналы.

В восходящих и нисходящих трендах отскоки чаще всего происходят от третьей, четвертой и последующих точек касания линии поддержки (в аптренде) или сопротивления (в даунтренде). Все последующие приближения цены к уровню могут стать точками пробоя, так как по мере отдаления от начала зарождения тенденции сила уровня слабеет.

При нахождении цены в боковом коридоре, ограниченном двумя горизонталями, останавливающими цену, отскоки могут происходить дольше, и чем больше касаний, тем больше сила уровня и тем сложнее будет его пробить.

При этом отскок от линии поддержки восходящего тренда дает сигнал на покупку, отскок от линии сопротивления нисходящего тренда дает возможности для продажи. При отскоках внутри бокового коридора можно торговать в обе стороны, покупая от нижней границы и продавая от верхней.

 

 

Пробой

Пробой случается тогда, когда при приближении к поддержке или сопротивлению не происходит перебалансировка сил: у медведей или быков открывается второе дыхание, на котором они пробивают уровень. Идентифицировать истинный пробой на графике, свидетельствующий о движении к следующим ценовым отметкам, просто.

После того как цены преодолеют поддержку или сопротивление, пробивающая свеча должна закрыться за пределами диапазона, из которого вышла. Далее, как правило, следует краткосрочное продвижение в сторону пробоя, а потом – откат к уровню.

Если была пробита поддержка сверху вниз, после краткосрочного снижения наблюдается коррекция к уровню (откат) и отскок от нее уже в качестве сопротивления, что является подтверждением истинности пробоя. Если же снизу вверх пробивается сопротивление, цена растет какое-то короткое время, потом откатывает к пробитому уровню и, отскочив от него как от поддержки, продолжает рост, подтвердив закрепившееся господство быков.

Иногда подтверждение пробоя может происходить не с помощью отката, а формированием проторговки – нескольких небольших свечей, консолидирующихся под пробитой поддержкой или над пробитым сопротивлением. После такого паттерна обычно следует импульс в направлении пробоя.

Методика торговли на истинном пробое:

  • продажа на пробитии поддержки после формирования отката;
  • покупка на пробитии сопротивления после формирования отката или проторговки.

Ложный пробой

Ложный пробой называется так потому, что при прохождении уровня и выхода цены за пределы диапазона котировки вскоре возвращаются в свой прежний коридор. Такое поведение цены только подтверждает силу уровня и идентифицируется на графике тогда, когда котировки пробивают уровень одной свечей (свеча закрылась ниже поддержки или выше сопротивления), следующая свеча закрывается выше/ниже уровня, а цена возвращается в диапазон. В этих ситуациях можно предполагать, что имеет место крупный игрок, который набирает позиции.

Второе распространенное формирование ложного пробоя наблюдается, когда после пробоя уровня, например поддержки, цена уходит ниже, потом возвращается к уровню, однако не отскакивает от него как от сопротивления, а пробивает снизу вверх и возвращается в диапазон. Это еще одна из причин, почему при пробое не следует входить сразу, а нужно дождаться подтверждения его истинности.

Ложный пробой может быть также спровоцирован тем, что крупный игрок собирает стоп-приказы других участников финансового рынка, набирая собственную позицию, чтобы дальше совершить импульсное движение внутрь диапазона. Потому, заметив формирование ложного пробоя, можно идентифицировать его как сигнал дальнейшего сильного движения в противоположном направлении.

При проколе поддержки актуальными будут покупки после того, как цена вернется в коридор, а за минимумы ложного пробоя необходимо выносить стоп-лосс. Аналогично и при пробое сопротивления необходимо открывать сделки на продажу после возвращения котировок под уровень, при этом вынося стоп за границы ложного выхода.

95

Комментарии

Аватар пользователя Николай Бей

зная как ведет себя цена на уровнях поддержки и сопротивлени торговля на Форекс становится одним удовольствием Cool

Аватар пользователя Елена Морозова

Торговля на Форекс стала проще для меня, когда я начала видеть  уровни на графике

Аватар пользователя Елена Чайкун

торговля на форекс требует очень разноплановых знаний о рынках, но уровни это основа,конечно же

Аватар пользователя Дмитрий Юхимец

Трейдеру нужно знать три понятия: пробой, отбой, ложный пробой. Все три понятия обозначены в данной статье,- крако и по сути.